Bending Spoons debuta en el Nasdaq por todo lo alto: fija su OPI en 29 dólares y recauda 1.680 millones
Bending Spoons debuta en el Nasdaq tras fijar su OPI en 29 dólares por acción y recaudar 1.680 millones.
TL;DR:
- La tecnológica italiana Bending Spoons debuta en el Nasdaq superando el rango de precio previsto para su salida a bolsa.
- La operación recauda 1.680 millones de dólares y valora a la compañía milanesa en cerca de 19.000 millones.
- Su modelo de adquisición de marcas como Evernote y WeTransfer convence a Wall Street pese a registrar pérdidas netas recientes.
La tecnológica italiana Bending Spoons fijó el precio de su oferta pública inicial (OPI) en Estados Unidos en 29 dólares por acción, superando el rango previsto de entre 26 y 28 dólares. Con esta colocación, la compañía con sede en Milán recaudó aproximadamente 1.680 millones de dólares justo antes de su esperado debut este miércoles en el Nasdaq bajo el símbolo BSP. La fuerte demanda de los inversores consagra esta operación como uno de los mayores desembarcos de una empresa europea en Wall Street en lo que va de 2026, elevando su valoración diluida cerca de los 19.000 millones de dólares.
Un modelo de negocio que seduce al mercado neoyorquino
El éxito de la colocación responde a la confianza de los inversores en una estrategia de negocio singular. En lugar de desarrollar productos desde cero, Bending Spoons se dedica a adquirir negocios digitales consolidados, aplicar reestructuraciones operativas profundas y reinvertir las ganancias generadas para financiar nuevas compras.
La cartera de la firma de Milán incluye marcas muy conocidas en el entorno digital:
- Evernote, la clásica aplicación de notas y productividad.
- WeTransfer, la plataforma para compartir archivos pesados.
- Vimeo, la red de alojamiento y distribución de video.
- Remini, la herramienta de edición fotográfica impulsada por inteligencia artificial.
- Eventbrite, el gigante de gestión de eventos y venta de entradas.
- Otras utilidades populares como AOL, Brightcove, Harvest, komoot y StreamYard.
Esta maquinaria de adquisiciones ya cuenta con un volumen masivo de usuarios. Para marzo de 2026, la compañía reportó más de 500 millones de usuarios activos mensuales y una base de clientes de pago que supera los 9 millones de suscriptores mensuales.
Las tripas financieras de la operación
En total, la firma colocó 57.971.015 acciones ordinarias. De este paquete, 34.398.640 corresponden a acciones primarias emitidas directamente por Bending Spoons, mientras que las restantes 23.572.375 acciones fueron vendidas por los accionistas actuales de la empresa. Según datos del mercado de los que se hizo eco Investing.com, la demanda acumulada superó varias veces la oferta disponible, impulsada en gran parte por órdenes de inversores de referencia.
Los bancos colocadores también tienen un as bajo la manga. Los coordinadores de la oferta disponen de una opción de compra de hasta 8,7 millones de acciones adicionales. Si deciden ejercer este derecho en su totalidad, el capital total captado por la firma podría escalar hasta los 1.930 millones de dólares.
La empresa registró ingresos por 1.600 millones de dólares durante el periodo de 12 meses finalizado el 31 de marzo de 2026. A pesar de la robustez de esta facturación, el balance arrojó pérdidas netas de 84,5 millones de dólares en ese mismo lapso de tiempo. Este perfil financiero no asustó a Wall Street, que ya había respaldado a la firma a finales de 2025 en una ronda de capital privado de 710 millones de dólares con una valoración premoney de 11.000 millones, de la mano de gigantes como T. Rowe Price, Baillie Gifford y Fidelity.
Respaldos de peso y un debut histórico para Europa
La envergadura de la operación queda patente en el grupo de entidades financieras que coordinaron el debut. Goldman Sachs International, J.P. Morgan y Allen & Company lideraron la emisión como colocadores principales. A ellos se sumaron firmas de la talla de Wells Fargo Securities, BofA Securities, Jefferies y Evercore ISI, asegurando un despliegue de primer nivel para la tecnológica italiana.
La cotización oficial en el parqué neoyorquino arranca este miércoles, marcando un punto de inflexión en la estrategia de expansión europea en los parqués estadounidenses. Con este colchón financiero, Bending Spoons tendrá el músculo necesario para continuar su agresivo plan de compras en el sector digital, una fórmula que, aunque de momento genera números rojos, convenció de sobra al gran capital de Wall Street.
